Jakob Biesenbach nowym właścicielem rodzinnego majątku thumb|left|200px|Podwórze zamkowe, hotel „Schweizer Stil” (2013) W 1903 Biesenbach postanowił przebudować obszar w atrakcję turystyczną. W 1904 kazał zburzyć średniowieczne podwórze zamkowe i na jego miejscu wybudował hotel „Schweizer Stil”. W 1910 bratanek Sartera sprzedał pałac Drachenburg rotmistrzowi, Egbertowi von Simon. Simon postanowił przerobić pałac na park rozrywki. Jednak nie miał na to pieniędzy. W 1915 poległ w I wojnie światowej.
Po 1915 właścicielem pałacu Drachenburg przez kilka lat był Hermann Flohr, który w 1921 kupił plac zamkowy, a w 1923 cały pałac w Königswinter.
Kupiec i producent z Kolonii udostępnił kilka swoich bloków mieszkalnych stowarzyszeniu kobiet Niemieckiego Czerwonego Krzyża, a sam korzystał z pałacu jako rezydencji weekendowej. W 1930 Flohr przekazał pałac zakonowi katolickiemu. Rok później zakon Braci szkolnych przejął pałac, park i budynki mieszkalne, i przekształcił cały ten teren w szkołę z internatem pod nazwą „świętego Michała”. Bracia szkolni połączyli w swojej pedagogice treść wiary katolickiej z ideałami ruchu młodzieżowego Bündische Jugend. Prostota, bliskość natury i przyjazna społeczność kształtowały życie szkoły z internatem.