Podczas II wojny światowej w zakładzie obuwniczym przy ul. Armii Krajowej pracowali jeńcy wojenni z obozu w Łambinowicach. Bomba zrzucona podczas radzieckiego nalotu zerwała dach budynku mieszkalnego Hanela.

W marcu 1945 w budynku przy ul. Armii Krajowej 16 ulokowana została radziecka wojskowa Komendantura Powiatowa. W latach późniejszych w budynku mieściła się drukarnia, a następnie Studio Urody. Po przejęciu Prudnika przez administrację polską, ulica otrzymała nazwę Czerwonej Armii. Pod numerem 13 znajdowała się siedziba redakcji tygodnika „Głos Prądnika” (od 1946 „Nasz Głos”), pod numerem 36 warsztat szewski J. Berezeckiego, a pod numerem 6 restauracja „Kaskada” (w latach 60. XX wieku przeniesiona do budynku przy ul. Zamkowej). W znajdujących się przy ulicy zabudowaniach pofabrycznych zakładu Hanela funkcjonowały warsztaty szkolne i hala sportowa, na której trenowali zawodnicy klubu Obuwnik Prudnik. mały|Zawodnicy Memoriału Stanisława Szozdy na ul. Armii Krajowej (2021) W 1990 ulica została przemianowana na Armii Krajowej. Od 1998 przy ulicy, pod numerami 18–20, znajdowała się siedziba Telewizji Kablowej Prudnik. Od 2014 ulicą przebiega trasa wyścigu kolarskiego Memoriał Stanisława Szozdy.