W 1862 roku miasto zostało połączone linią kolejową z Melbourne. W 1858 roku w mieście powstał szpital, istniały wówczas także muzeum, teatr, przedsiębiorstwo wodociągowe, trzy redakcje gazet, cztery odlewnie, dwa browary, młyn oraz ponad 50 hoteli. W 1890 roku w mieście rozpoczęły funkcjonować tramwaje. W 1891 roku przywrócono nazwę Bendigo. W latach 90. XIX wieku w mieście otwarto fabrykę napojów gazowanych .
W związku ze spadkiem wydobycia złota, na przełomie 1910 i 1911 roku populacja Bendigo spadła o 42%. W dwudziestoleciu międzywojennym w mieście otwarto warsztaty kolejowe oraz fabryki odzieży i tekstyliów. W 1941 roku powstała fabryka amunicji. Kopalnie złota zakończyły działalność w 1955 roku.
7 kwietnia 1994 roku do miasta włączono Marong, , oraz hrabstwa i . Powstało wówczas City of Greater Bendigo.
Gospodarka W mieście rozwinęło się rolnictwo i przemysł spożywczy. Prowadzona jest hodowla zwierząt (drobiu i owiec) oraz owoców, warzyw i zbóż. Produkcja obejmuje także nabiał oraz odzież, ceramikę, żelazo i broń.
Od połowy XIX wieku w okolicach miasta rozwinęło się winiarstwo, wytwarzane jest głównie wino czerwone.
Sport W lipcu 2011 roku w Bendigo odbył się pierwszy w historii turniej rankingowy w snookerze – Australian Open.