W roku 1946 był sądzony w Dachau za zbrodnie wojenne i skazany na dożywocie. Później wyrok zamieniono mu na 25 lat pozbawienia wolności, a 20 października 1955 Dietrich został potajemnie zwolniony. W sierpniu 1956 został ponownie aresztowany, tym razem za udział w nocy długich noży i po procesie skazany na 19 miesięcy pozbawienia wolności. Wypuszczono go z więzienia w lutym 1959 ze względu na zły stan zdrowia.
Zmarł na atak serca w 1966. Jego pogrzeb był okazją do spotkania 6000 weteranów Waffen-SS.
Brakowało mu wykształcenia wojskowego (miał np. problemy z odczytywaniem map sztabowych). Charakteryzował się natomiast bezsprzeczną odwagą i bezwzględnością oraz potrafił zyskać sympatię swoich podwładnych.
Hitler w styczniu 1942 wyraził się o nim następująco:
Kariera w SS Awanse SS-Sturmbannführer: 1 sierpnia 1928 SS-Standartenführer: 18 sierpnia 1929 SS-Oberführer: 10 października 1930 SS-Gruppenführer: 18 grudnia 1931 SS-Obergruppenführer: 1 lipca 1934 i General w Waffen-SS: 19 listopada 1940 SS-Oberstgruppenführer i Panzer-Generaloberst w Waffen-SS: 1 sierpnia 1944Biographisches Lexikon zum Dritten Reich, Frankfurt am Main 1998, s.