Рыночно-нейтральные стратегии — группа инвестиционных стратегий, доходность которых не зависит от общего направления движения рынковBruce I. Jacobs, Kenneth N. Levy. Market Neutral Strategies. Wiley. 2005. ISBN 0471268682.
Наиболее распространённые рыночно-нейтральные стратегии: Арбитраж Парный трейдингGanapathy Vidyamurthy. Pairs trading: quantitive methods and analysis. Wiley. 2004. ISBN 0471460672Mark Whistler. Trading pairs: capturing profits and hedging risk with statistical arbitrage strategies. Wiley. 2004. ISBN 0471584282 Баскет-трейдингThe ETF Handbook: David J. Abner. How to Value and Trade Exchange Traded Funds. Wiley. 2010. ISBN 047055682X Торговля волатильностьюКэвин Б. Конолли. Покупка и продажа волатильности. ИК Аналитика. 2006. ISBN 5938550076Euan Sinclair. Volatility Trading. Wiley. 2008. ISBN 0470181990
Нейтральность к рынку в данном случае не подразумевает, что доходность и риски стратегии не зависят от поведения рынков, а очерчивает класс подходов к инвестированию, в которых тем или иным образом убрано влияние какого-либо рынка или его сегмента.
Этот тип стратегий характеризуется самой низкой корреляцией с другими типами — если большинство стратегий зависят от каких-то общих факторов, то стратегии, нейтральные к рынку, наоборот, представляют собой выделенное отдельно от общих компонент мнение участника рынка.
См. также Арбитраж Парный трейдинг Бета-нейтральный портфель Алгоритмическая торговля
Примечания
Ссылки HEDGER | Авторский журнал о рыночно-нейтральных стратегиях
Категория:Портфельные инвестиции