W 2000 roku odszedł do angielskiego Liverpoolu. W Premier League zadebiutował 19 sierpnia 2000 roku w wygranym 1:0 pojedynku z Bradford City. 2 grudnia 2000 roku w wygranym 3:0 meczu z Charltonem zdobył pierwszą bramkę w Premier League. W 2001 roku zdobył z klubem Puchar UEFA, Puchar Anglii oraz Puchar Ligi Angielskiej. W 2002 roku wywalczył z nim wicemistrzostwo Anglii. Sezon 2003/2004 Babbel spędził na wypożyczeniu w Blackburn Rovers.
15 lipca 2004 roku powrócił do Niemiec, gdzie został graczem zespołu VfB Stuttgart (Bundesliga). Pierwszy ligowy mecz zaliczył tam 8 sierpnia 2004 roku przeciwko 1. FSV Mainz 05 (4:2). W 2007 roku zdobył z klubem mistrzostwo Niemiec. W tym samym roku zakończył karierę.
Kariera reprezentacyjna W 1991 roku Babbel rozegrał 2 spotkania w reprezentacji Niemiec U-20, a w latach 1992–1993 3 razy wystąpił w reprezentacji Niemiec U-21. 22 lutego 1995 roku w zremisowanym 0:0 towarzyskim meczu z Hiszpanią zadebiutował w seniorskiej kadrze Niemiec. 6 września 1995 roku w wygranym 4:1 towarzyskim pojedynku z Gruzją strzelił pierwszego gola w drużynie narodowej.