Mieszkańcy miasta odegrali ważną rolę w powstaniu wielkopolskim. Łabiszyńscy powstańcy w 1919 roku toczyli w długie i krwawe walki, nazywane bitwą o Łabiszyn, ostatecznie odnosząc decydujące zwycięstwo.
W latach 1940–1945 Niemcy nadali miastu okupacyjną nazwę Lüderitz (na pamiątkę niemieckiego kupca Franza Lüderitza).
Współcześnie miasto odgrywa rolę lokalnego centrum produkcyjnego z przemysłem chemicznym, spożywczym, elektronicznym i meblowym.
Historia przynależności administracyjnej Do XVIII – Korona Królestwa Polskiego, województwo kaliskie 1772-1807 – Królestwo Prus, Obwód Nadnotecki 1807-1815 – Księstwo Warszawskie, departament bydgoski 1815-1919 – Królestwo Prus (Cesarstwo Niemieckie), Wielkie Księstwo Poznańskie (Prowincja Poznańska), rejencja bydgoska 1919-1939 – II Rzeczpospolita, województwo poznańskie (1919-1938), województwo pomorskie (1938–1939), powiat szubiński 1939–1945 – III Rzesza, Kraj Warty, rejencja inowrocławska, powiat szubiński 1945-1998 – Polska, województwo pomorskie (1945–1950), województwo bydgoskie (1950–1975), województwo bydgoskie (1975–1998) od 1999 – Polska, województwo kujawsko-pomorskie, powiat żniński