Inny stanowy urząd regulujący wytwarzanie samochodów wykazał z kolei, że Twentieth Century Motor Car Corporation nie ma pozwolenia na produkcję samochodów, kwestionując to, czy firma w ogóle pracowała nad gotowymi pojazdami. Zakłady produkcyjne, o których Carmichael mówiła w wywiadach prasowych, okazały się być opuszczonym lotniskiem, w którego hangarach nie znaleziono jednak żadnego osprzętu wskazującego na choćby planowanie produkcji.
Przedsięwzięcie upadło zaledwie rok po powstaniu, w 1975 roku, w efekcie zatrzymania Elizabeth Carmichael w kwietniu tego roku. Przed ujęciem przez policję uciekała ona przez różne regiony Stanów Zjednoczonych, przeprowadzając się jeszcze w czasie śledztwa najpierw z Los Angeles do Dallas, a gdy podejmowano się już jej ujęcia, to znajdowała się w Miami. Po przetransportowaniu jej z powrotem do Kalifornii, Carmichael została skazana za oszustwo, kradzież i spisek. Po wpłaceniu 50 tysięcy dolarów kaucji, przez kolejne 4 lata odwoływała się ona od wyroku i wniosek ten oddalano. W kolejnym roku stawiła się ona sądzie i uciekła, zniknając z uwagi opiii publicznej na kolejną dekadę.